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      國有企業財務分析問題及對策探思

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      國有企業財務分析問題及對策探思

      摘要:在當今日益激烈競爭的經濟市場,國有企業在市場上的競爭力很大程度上取決于公司對外部環境及自身經營狀況的正確分析與把握,有效的財務分析對國有企業在市場中奪取競爭優勢起著重要的作用。但在實際工作中,公司管理層對財務分析的認知與重視程度不足,財務人員缺乏專業分析能力,未對財務數據進行深層次分析解剖,會制約財務分析在國有企業中發揮的作用。為了能提高國有企業的競爭力,可以通過加強與公司管理的溝通,提高財務分析人員的專業能力,建立長期的財務分析體系的方式,提高財務分析在國有企業日常管理中的作用等措施,有效地推動國有企業持續健康地發展。

      關鍵詞:國有企業;財務分析;有效性

      財務分析是財務管理的重要核心,是提高國有企業管理水平的重要工具。通過財務分析能讓公司管理層更清晰地了解自身的優勢與劣勢,做出更有利于公司長期發展的經營決策,降低公司的經營風險,在經濟市場上獲取優勢發揮著重要的作用。

      一、國有企業財務分析概述

      (一)財務分析的概念

      財務分析是以公司的會計核算和財務報表的相關資料為依據,采用專門的分析技術和方法,對公司的經濟組織有關的籌資活動、投資活動、經營活動、分配活動的盈利能力、營運能力、償債能力和增長能力進行分析與評價的經濟管理活動。

      (二)國有企業財務分析的重要性

      國有企業作為國民經濟的重要支柱,引領經濟發展的主導力量。在面對經濟高速發展及外部環境日益變化的時期,對國有企業提出了更高的要求,國有企業如何快速準確地把握外部市場發出的信息,將有效的信息迅速地轉換成生產力,產品能快速地占領市場從而主導市場,這就需要充分利用財務分析的功能,對外部環境及公司內部的生產經營狀況做出及時、全面、準確的反映,強化財務分析的管理理念,選擇適合的財務分析的方法,對于提高國有企業的經營管理水平具有舉足輕重的作用。

      (三)財務分析的方法

      財務報表的使用者可以通過公司的財務分析報告,了解公司的財務狀況、經營成果現金流量等信息。不同的主體對財務數據關注的側重點也不同,如投資者關注公司的經營效績、投資回報率,債券人關注公司的短期和長期的償債能力,公司管理層關注價值管理會計報告的信息,來進行價值評斷和決策。面對不同的財務分析使用主體,財務分析會采用不用的分析方法,通過凈營運資本、流動比率、速動比率指標反映公司短期內償債能力,通過經營杠桿、財務杠桿、總杠桿指標反映公司整體的杠桿效應,通過毛利率、資產回報率、權益回報率指標反映公司整體的盈利能力等。

      二、國有企業財務分析存在的問題

      在現代企業管理的體系中,財務分析是現代企業財務管理的核心,在提升公司整體管理水平,降低公司經營風險等方面發揮著重要的作用。但是,國有企業對財務分析在認知上存在偏差或其他原因,導致財務分析未能在國有企業發揮應有的作用。

      (一)缺乏公司管理層的重視

      國有企業在市場上有絕對的支配權力,缺乏市場競爭效應,使得國有企業管理層更關注于資源的配置調配安排,同時各相關部門存在對財務分析數據的不理解,對財務分析的作用和意義在認知上存在偏差,導致財務分析的理念在公司決策管理中沒有得到相應的重視。財務在國有企業中承擔更多的是會計核算、會計報表的編制功能,對日常考核指標進行簡單分析,未能充分發揮財務分析的作用,也是公司管理層未真正認識到財務分析對公司管理、決策中重要性的原因。

      (二)缺乏對長期發展的規劃

      國有企業管理層受到短期經營業績考核的制約,往往更關注年度的凈利潤、經濟增加值等利潤指標,在做項目投資決策時,更傾向于短期內能獲得顯著經濟效益的項目,容易忽略一些具有發展潛力可持續發展的投資項目。因為該項目短期市場正處于培養期,不能給公司帶來經濟效益的增加,影響公司管理層在任期內的經營業績考核。當發現市場已經進入成熟期,公司再決定準備介入市場時,往往已經錯失了最佳的投資時機和最佳的客戶培養時機,以至于失去了獲取最大經濟效益的時機。在面對外部經濟市場快速增長或萎縮時,國有企業對市場發出的信號敏感性較低,不能第一時間捕捉到有效的信息,往往會錯過公司快速發展的黃金期。主要原因是公司在長期的發展戰略定位上的缺失,這會導致公司管理層在面對競爭的經濟市場,不知該如何選擇有利于公司長久發展的經營模式,同時也會引起公司內部成本管理戰略方針的模糊:是選擇成本領先還是差異化戰略?這一系統的公司發展的模糊定位,會引起公司對發展決策的遲疑。

      (三)缺乏對數據深層次的分析

      財務分析是一個綜合性的系統工程,利用分析工具對目標進行分析、評價。在國有企業財務分析中普偏存在財務分析過于簡單、片面的現象。對某項指標數據出現異常時,往往只考慮與指標直接相關的數據分析,對引起指標變化的根本原因不做深層次的研究,沒有綜合考慮外部經濟環境與內部流程變化的因素,就會出現片面的財務分析結果與實際經營結果相違背的現象。在日常的財務分析工作中,受制于財務人員的專業能力,在財務分析報告中呈現出的分析數據過于表面化、程序化,同時對于出現異常的財務數據未能及時加以警示與提示,相關數據信息未能傳遞到公司管理層,影響公司經營決策。

      (四)缺乏專業的財務分析人員

      目前,國有企業對財務人員的要求,主要側重于會計核算、財務報表的編制等會計賬務處理,滿足會計準則和稅法等要處理日常賬務、稅務處理的需求,缺乏對財務分析人員的重視。即使配置了財務分析崗位,相關人員也是從會計核算崗的人員轉崗或者兼崗,相關財務分析人員未經過專業財務分析的學習和培訓,在處理數據分析時會缺乏對數據的深入性分析,或者未結合公司的實際生產經營情況相結合,或者未在公司的層面宏觀地綜合分析數據,或者財務分析報告的寫作能力欠缺,沒有起到財務分析報告的作用。

      三、完善國有企業財務分析的措施

      為了充分發揮財務分析在國有企業的作用,提高國有企業在經濟市場的競爭力,需要轉變觀念重視存在的問題,以科學合理的方法完善財務分析的職能。

      (一)提高對財務分析的重視程度

      在現代企業管理過程中,加強企業財務分析的能力對于提高企業核心競爭力有著不可替代的作用。通過加強對公司管理層和各相關部門的溝通,深入詳細地講解財務分析的作用和意義,從公司整體的角度,讓公司管理層充分認識到財務分析可以引導做出有利于公司長期發展的決策,只有得到公司管理層的重視和大力支持,財務分析的工作才能發揮巨大的功能。

      (二)制定合理的考核目標

      在制定考核目標時,必須根據公司的戰略規劃結合不同公司的行業的特點,制定符合公司長遠發展目標的可量化考核目標。通過調查問卷、談話等方式,加強溝通與交流深入了解公司業務流程,制定一個可實現、可量化的目標。一個合理、有效的考核目標,能充分調動公司的積極性,充分挖掘公司的潛力,要有利于公司簡化生產經營流程,區分增值業務與非增值業務,要有利于公司長期持續發展,區分長期利益與短期利益,還要有利于發揮管理層與員工的主觀能動性,區分可控成本與非可控成本。

      (三)加強財務人員技能的培訓

      近期,國家大力推行管理會計,以系統觀為指導,以解決問題為導向,培養具有跨職能管理能力、知識體系、技能體系和職業道德的管理會計實踐者和管理者,為公司儲備和輸送復合型人才。財務分析人員作為財務分析報告的核心力量,其專業的業務能力會直接影響報告分析的信息質量。財務部門要定期的在部門內部進行經驗交流,組織參加外部專業化的財務分析培訓,拓寬財務分析人員的思維邏輯,提高專業分析能力,加強報告的寫作能力,更要通過深入了解公司的每一個生產經營環節,與公司生產經營業務緊密融合,提升財務分析人員的認知能力,從而能更全面、更準確、更合理地反映生產經營活動中的一些實際問題、潛在的風險,提出符合公司利益且切實可行的管理建議。

      (四)建立長期的財務分析體系

      為了更好地發揮財務分析在國有企業的作用,應建立一套適應時展的財務分析體系,以便公司管理層能夠全面地了解公司當前的經營狀況和未來的發展方向。首先,在宏觀方面利用SWOT分析模型發現外部的機會和威脅,內部的優勢和劣勢,確定公司的長期目標和愿景。其次,利用財務分析的方法建立適合國有公司的財務分析體系,該體系包含各種財務分析方法,并明確了財務分析方法的使用情形。再次,利用財務指標建立預警機制,對財務指標出現異常時,從公司整體的角度全面地分析財務數據,同時根據公司的自身特點,結合熟悉經濟市場和公司業務專家的建議,進行綜合性分析判斷。同時,國有企業還要建立以價值為導向全面分析整個公司的業務流程,區分增值作業和非增值作業,通過價值鏈找出能夠提高客戶價值和降低成本的方法,加強對國有企業的經營管理進行事前預測、事中監督、事后評價,對國有企業形成以價值為導向的管理、監控、評價體系,以促使提高公司在經濟市場的競爭力。

      四、結語

      財務分析是企業現代管理體系的重要組成部分,做好財務分析對企業發展具有重大的作用,只有得到了公司管理層和各管理部門的重視與支持,才能充分發揮財務分析在評價和考核公司業績中的作用,揭示財務活動存在的問題,挖掘公司潛力,尋求提高公司經營管理水平和經營效益的作用。財務分析人員的專業水平和綜合素質,對財務分析報告的質量起到關鍵性作用,培養符合國有企業發展需求的復合型財務分析人員是提高企業管理水平的重要手段,只有提高了財務管理水平,才能適應未來發展的需求。

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      作者:夏偉冬 單位:中國航油集團海鑫航運有限公司上海分公司

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